军工周观点:海军建设继续加大力度,于调整中增加板块配置

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近三周军工指数出现大幅反弹,从最近一次底部算起累计上涨13.67%,其中我们推荐关注的重点个股中直股份、内蒙一机、中航飞机、中航光电、中国动力、航发动力、中航机电、四创电子、国睿科技、烽火电子分别累计上涨16.82%、18.72%、16.38%、13.30%、0.37%、11.72%、29.05%、18.27%、21.64%、17.35%。本次军工指数出现大幅反弹的基础条件是前期指数大幅下跌提供空间,主要触发因素是市场风险偏好的极速回升,核心逻辑是军工行业良好发展的确定性和新经济属性、两会前期军民融合政策的预期及军费预算增速超预期。当前板块投资应以估值为盾(安全边际)、以改革为矛(进攻信号)。...

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